Le aggregazioni aziendali: nuove prospettive in materia di disclosure, goodwill e impairment test

L’elaborato analizza l’Exposure Draft “Business Combinations: Disclosures, Goodwill and Impairment”, pubblicato dallo IASB nel marzo 2024, che propone modifiche ai principi contabili internazionali IFRS 3 e IAS 36 in materia di aggregazioni aziendali, con particolare riferimento alla disclosure, al trattamento del goodwill e al relativo impairment test. L’obiettivo è analizzare l’intervento del Board, volto a migliorare la trasparenza informativa e la comprensione delle operazioni di business combination, con particolare attenzione alla capacità degli utilizzatori del bilancio di valutare le scelte strategiche del management e la performance delle acquisizioni nel tempo. L’elaborato si propone, pertanto, di esaminare criticamente tali proposte, inquadrandole nel contesto normativo di riferimento, nel dibattito accademico e professionale e nel processo di consultazione pubblica avviato dallo IASB. Il primo capitolo della tesi ricostruisce il quadro normativo di riferimento, illustrando i principi fondamentali dell’IFRS 3 e dello IAS 36 e analizzandone le finalità informative e le principali problematiche applicative. Vengono presentate ed approfondite le proposte di modifica e le ragioni che hanno condotto a formularle alla luce delle criticità emerse nel percorso e delle evidenze raccolte attraverso le precedenti fasi, offrendo così una visione completa del contesto regolamentare di riferimento. Il secondo capitolo si concentra sull’analisi della letteratura nazionale e internazionale, con l’obiettivo di ricostruire il dibattito in merito su tali tematiche. Il capitolo si propone di valutare il grado di supporto o di criticità espresso dalla letteratura in relazione alle proposte di modifica avanzate dallo IASB, evidenziando eventuali convergenze o divergenze tra il dibattito accademico e l’orientamento del Board. Il terzo capitolo analizza empiricamente le 143 lettere di commento pervenute allo IASB nell’ambito della consultazione pubblica relativa all’Exposure Draft. L’analisi mira ad individuare le principali posizioni espresse dai diversi stakeholder e a valutare il grado di consenso rispetto alle proposte del Board. Nel complesso, l’elaborato si propone di fornire una lettura integrata delle proposte dello IASB, mettendo in relazione il quadro normativo, il dibattito teorico e le evidenze emerse dalla consultazione pubblica. L’analisi consente di approfondire il ruolo della disclosure nelle aggregazioni aziendali, le problematiche connesse al trattamento del goodwill e le sfide legate all’applicazione del modello di impairment, contribuendo alla comprensione delle possibili evoluzioni future della disciplina contabile internazionale.